来源|Fintech生产力
“放贷赚钱”的前提，是放出去的本息能够顺利收回。如果收不回，也就是出现逾期，坏账越来越多，滚雪球积攒成大窟窿，那放贷也可能亏钱。
比如2024年上半年的中银消费金融，其业绩在市场间可谓是一石激起千层浪。
外部数据显示：
2024年上半年，中银消费金融营业收入35.81亿元，同比下降3.84%；净利润暴跌至-3.06亿元，同比降幅高达208.51%。
短短6个月，亏掉3个亿。
这种巨亏在持牌消金行业本就罕见，更何况是中银消金这样的一梯队机构。
中银消金的行业地位如何？从我们之前整理过的2023营收排行来看，中银消费金融位于蚂蚁消费金融之后，排在行业第五：
再根据素喜智研发布的《2024年消费金融行业金融债发行研究报告》，中银消金2024年全年发债85亿元，仅次于招联消费金融跟兴业消费金融：
行业头部、国有大行股东、巨亏3亿……陷入困境的中银消费金融一时间前途未卜，甚至连金融债发行资格能不能保住，都成为一个未知数。
不过好在，中银消费金融经一系列调整举动，从困境中逐渐走了出来。最新公布的财报显示：
截至2024年末，中银消费金融全年实现净利润0.45亿元，贷款余额784.05亿元。
要知道，中银消金截至2023年末的贷款余额为719.48亿元。
也就是说，在中银消金产生巨亏的这一年，与一般机构保守缩量的举动截然相反，其业务居然还能够放量增长64亿余元。
比起“胜者获胜、败者落败”的传统商业故事，我们认为，像中银消费金融这样“绝地逢生”的案例，或许更能为行业带来新的启发与思考。
要说中银消金的逆转，“人”的作用自然不可或缺，尤其是机构掌舵者。
这两年，持牌消金的高管频繁变动已屡见不鲜，优点在于能够引入“新鲜血液”，但也会被外部质疑业务及战略的连续性。
公开信息显示，2024年，中银消金董事长、总经理两个关键岗位齐刷刷“换人”。
2024年4月，中银消金新任董事长高维斌资格获批，其曾担任中国银行总行部门负责人、中国银行一级分行行领导等职务，拥有30余年的银行从业经验。
公开信息则表明：
高维斌曾担任中国银行广东省分行副行长，后担任中国银行审计部支部书记。
一个月后的2024年5月，陈小琳任职中银消金总经理获监管批复，其曾任中国银行厦门市分行、大连市分行副行长一职。
在颓势显现的2024上半年，作为母行的中国银行及时“调兵遣将”，派出银行精锐，是力挽狂澜的第一步。
第二步则是重整资金、资产端各项业务。
资金端层面，面对连年下滑的资本充足率与拨备覆盖率，中银消费金融除了外部发债，还开启了一系列“补血”动作。
有外部不完全统计数据显示，2024年5月至年末，中银消金向中国银行借款4次，合计75亿元；与股东及关联法人融资125亿元。
债券发行领域，中银消费金融的品牌声誉还在，凭此还获得了相对不错的发行利率：
资产端层面，中银消金虽从线下起家，但近年来已开始加大线上业务比重，为此还专门成立了数字化转型领导小组，贷余线上占比已经过半。
在消金利率整体走低、合规趋严的大背景下，中银消金主动压降相对较高的利率产品，挖掘优质客群领域的增量潜力。
基于优质客群的争夺战日益激烈，原本擅长线下展业的中银消金，开始探索线上获客手段。
先用上内部资源：中银消金借助母行中国银行的手机银行APP渠道，积极展示与推送“好客贷”等产品业务，还通过中行体系官微等渠道进行宣介：
再结合外部资源：切入“以旧换新”等消费风口，联动外部场景资源，由主播使用流利的当地方言，对属地客群开展精准推介：
重整资金、资产端各项业务的同时，贷后管理也没闲着。
从前文拨备覆盖率相关表格可以看出，早在2023年末，中银消金的不良率就已经升至3.47%。
加大不良资产出清成为了中银消金的现实选择。2024年，中银消金基于银登中心的不良资产转让试点，以83期个贷转让项目登顶持牌消金行业，对应未偿本息约124.39亿元。
不仅仅是不良处置，贷后合规与消保问题，同样让中银消金“栽了跟头”，2024年7月、12月，中银消金连收两张罚单，所涉事由与催收、消保等有所关联：
时至2025年3月，我们已观察到中银消金官网的升级改版，在设立消费者专栏的同时，按展业大区公示属地消保热线：
2024年，中银消费金融净利润同比下滑91.62%，这在年报季陆续披露业绩的持牌消金当中，说是列入“差生”范围也不为过。
但，花无百日红。再当红的“炸子鸡”，也难保哪天不会悄无声息地flop。正如曾拥有辉煌的消金“老四家”，部分成员已今非昔比。
金融行业属于典型的“顺周期”行业。如何在抵御外部风险的同时，顺利度过带有波动的周期，始终是金融行业经久不衰的话题。
掉进深坑后依旧努力向上攀爬，爬出深坑后还获得了比原本更多的成长——这是独属于“落难者”的生命力。
留得青山在，不怕没柴烧。“出坑”后的中银消费金融将去往何方，我们将持续关注。